Recitale
(1) Potrivit articolului 8 alineatul (3) din Regulamentul (UE) 2020/1503, furnizorii de servicii de finanțare participativă trebuie să mențină și să aplice norme interne eficace pentru a preveni conflictele de interese. Pentru a se garanta că aceste norme își îndeplinesc obiectivul de prevenire a conflictelor de interese de-a lungul timpului, furnizorii de servicii de finanțare participativă ar trebui să revizuiască aceste norme periodic și cel puțin o dată pe an și să se asigure că se iau măsuri adecvate pentru a remedia eventualele deficiențe legate de astfel de norme.
(2) Pentru a gestiona conflictele de interese, furnizorii de servicii de finanțare participativă nu ar trebui să se bazeze doar pe cerințele privind prezentarea de informații prevăzute la articolul 8 alineatul (5) din Regulamentul (UE) 2020/1503. Prin urmare, aceștia ar trebui să stabilească norme interne de prevenire a conflictelor de interese. Normele interne de prevenire a conflictelor de interese ar trebui să fie adecvate naturii, amplorii și complexității serviciilor de finanțare participativă furnizate, precum și dimensiunii și organizării activității furnizorului de servicii de finanțare participativă. În această privință, normele interne de prevenire a conflictelor de interese ar trebui să țină seama, după caz, de circumstanțele legate de faptul că furnizorul de servicii de finanțare participativă aparține unui grup.
(3) Atunci când elaborează norme interne de prevenire a conflictelor de interese, furnizorii de servicii de finanțare participativă ar trebui să depună toate eforturile pentru a asigura prevenirea, identificarea și gestionarea acestor conflicte. Cu toate acestea, în cazul în care se identifică un conflict de interese, furnizorii de servicii de finanțare participativă ar trebui să ia măsurile necesare pentru ca respectivii clienți ai furnizorului de servicii de finanțare participativă și oricare altă parte care ar putea fi afectată să fie informați în acest sens.
(4) Măsurile pe care trebuie să le ia furnizorii de servicii de finanțare participativă în conformitate cu articolul 8 alineatul (4) din Regulamentul (UE) 2020/1503 ar trebui să garanteze, cu o certitudine rezonabilă, prevenirea riscurilor de prejudiciere a intereselor clienților și, dacă acest lucru nu este posibil, atenuarea corespunzătoare a acestor riscuri.
(5) Pentru a se asigura că clienții pot lua o decizie în cunoștință de cauză cu privire la serviciile care prezintă un conflict de interese real, furnizorii de servicii de finanțare participativă ar trebui să actualizeze informațiile, comunicate în conformitate cu articolul 8 alineatul (5) din Regulamentul (UE) 2020/1503, cu privire la natura generală și sursele conflictelor de interese, precum și cu privire la măsurile luate pentru atenuarea acestora. Prezentarea acestor informații ar trebui să fie adecvată naturii clienților cărora li se adresează, aceștia putând fi investitori sofisticați sau nesofisticați, inclusiv potențiali investitori. Prezentarea informațiilor ar trebui să includă o descriere a conflictelor de interese și a riscurilor aferente pentru clienți.
(6) Prezentul regulament se bazează pe proiectul de standarde tehnice de reglementare prezentat Comisiei de Autoritatea Europeană pentru Valori Mobiliare și Piețe.
(7) Autoritatea Europeană pentru Valori Mobiliare și Piețe a efectuat consultări publice deschise cu privire la proiectul de standarde tehnice de reglementare pe care se bazează prezentul regulament, a analizat costurile și beneficiile potențiale aferente și a solicitat avizul Grupului părților interesate din domeniul valorilor mobiliare și piețelor, înființat în conformitate cu articolul 37 din Regulamentul (UE) nr. 1095/2010 al Parlamentului European și al Consiliului (2).
(8) Autoritatea Europeană pentru Protecția Datelor a fost consultată în conformitate cu articolul 42 alineatul (1) din Regulamentul (UE) 2018/1725 al Parlamentului European și al Consiliului (3) și a emis un aviz la 1 iunie 2022,