Articolul 2
Definiții
Art. 2 din NORMA nr. 5 din 24 iunie 2004 privind adecvarea capitalului instituţiilor de credit
Pentru scopul aplicării prezentelor norme, termenii și expresiile de mai jos au următoarele semnificatii:
1. - instituții de credit din Uniunea Europeană - toate instituțiile din Uniunea Europeană care satisfac definitia de la art. 1(1) primul subparagraf din Directiva 2000/12/EC privind condițiile de acces și exercitare a activității bancare de către instituțiile de credit și care sunt supuse cerințelor privind solvabilitatea instituțiilor de credit impuse de Directiva 2000/12/EC ;
- instituții de credit din România - toate instituțiile din România care satisfac definitia de la privind activitatea bancară, cu modificările și completările ulterioare, și care sunt supuse cerințelor privind solvabilitatea instituțiilor de credit impuse de privind supravegherea solvabilității și expunerilor mari ale instituțiilor de credit, cu modificările și completările ulterioare*);
2. societăți de investiții din Uniunea Europeană - toate instituțiile din Uniunea Europeană care satisfac definitia de la art. 2(2) din Directiva 93/6/EEC ;
3. instituții - instituții de credit din Uniunea Europeană și din România, precum și societăți de investiții din Uniunea Europeană; în cadrul anexelor la prezentele norme, prin instituții se va înțelege instituții de credit din România;
4. societăți de investiții recunoscute din tari terțe societăți care:
- sunt autorizate într-o țara terta Uniunii Europene și României; și
- sunt recunoscute de către autoritățile competente din statele membre ale Uniunii Europene pe baza faptului ca sunt supuse și respecta cerințe de prudenta cel puțin la fel de stringente ca cele stabilite prin Directiva 93/6/EEC ;
5. instrumente financiare - instrumentele (titlurile) enumerate în anexa nr. I la prezentele norme;
6. "trading book" (portofoliu de tranzactionare) al unei instituții de credit din România consta în:
a) pozițiile sale proprii pe instrumente financiare, mărfuri și instrumente financiare derivate pe mărfuri care sunt deținute pentru revânzare și/sau care sunt luate de către instituție cu intenția de a beneficia, pe termen scurt, de pe urma diferențelor prezente și/sau asteptate dintre prețurile lor de cumpărare și vânzare sau de pe urma altor variatii de preț ori de rata a dobânzii și poziții pe instrumente financiare, mărfuri și instrumente financiare derivate pe mărfuri, decurgând din cumpărări și vânzări simultane efectuate în cont propriu (matched principal broking) sau poziții deținute pentru a acoperi alte elemente de trading book;
b) expunerile datorate tranzacțiilor nedecontate, tranzacțiilor incomplete și instrumentelor financiare derivate tranzacționate pe OTC, la care se face referire la pct. 1, 2.1, 2.2 și 4 din anexa nr. III, expunerile datorate acordurilor repo și operațiunilor de dare de titluri/mărfuri cu împrumut, la care se face referire la pct. 3.1 din anexa nr. III, care se bazează pe titluri/mărfuri incluse în trading book, asa cum este definit la lit. a), iar, cu aprobarea Băncii Naționale a României, acele expuneri datorate acordurilor reverse repo și operațiunilor de luare de titluri/mărfuri cu împrumut, descrise la același punct, dacă acestea îndeplinesc fie condițiile prevăzute la subpunctele (i), (îi), (iii) și (v), fie pe cele prevăzute la subpunctele (iv) și (v), după cum urmează:
(i) expunerile sunt marcate la piața zilnic, urmând procedurile stabilite în anexa nr. III;
(îi) colateralul este ajustat pentru a tine cont de schimbările materiale în valoarea titlurilor/mărfurilor implicate în acordul sau tranzacția în cauza, conform unei reguli acceptabile pentru Banca Naționala a României;
(iii) acordul sau tranzacția asigura ca creanțele instituției să fie în mod automat și imediat compensate cu creanțele contrapartidei sale, în situația în care acesta din urma nu își îndeplinește obligațiile;
(iv) acordul sau tranzacția în cauza are un caracter interprofesional;
(v) asemenea acorduri sau tranzacții sunt limitate la utilizarea acceptată și adecvată, iar tranzacțiile artificiale, în mod special cele care nu sunt de natura celor pe termen scurt, sunt excluse; și
c) acele expuneri sub forma taxelor, comisioanelor, dobânzilor, dividendelor și marjelor pe instrumentele financiare derivate tranzacționate pe bursa care sunt în mod direct legate de elementele incluse în trading book la care se face referire la pct. 5 din anexa nr. III.
Fiecare dintre elemente va fi inclus sau exclus din trading book, conform procedurilor interne cu caracter obiectiv care includ, acolo unde este cazul, tratamentul contabil aplicat de instituția în cauza. Asemenea proceduri, precum și implementarea lor coerenta sunt supuse examinării din partea Băncii Naționale a României;
7. a) societate-mama, filiala - au sensul prevăzut de normele Băncii Naționale a României care stabilesc regulile generale de consolidare;
b) instituție financiară - are semnificatia prevăzută la , cu modificările și completările ulterioare;
8. holding financiar - o instituție financiară ale carei filiale sunt fie în totalitate, fie în principal instituții de credit, societăți de investiții sau alte instituții financiare, cel puțin una dintre acestea fiind o instituție de credit sau o societate de investiții;
9. ponderari de risc - gradele de risc de credit aplicabile contrapartidelor relevante, conform prevederilor privind solvabilitatea instituțiilor de credit din cadrul cu modificările și completările ulterioare*). Totuși, activele constituind creanțe asupra și alte expuneri față de societățile de investiții din Uniunea Europeană sau față de societățile de investiții recunoscute din tari terțe și expunerile asumate față de case de compensare recunoscute și față de burse recunoscute vor avea atribuite aceleași ponderari ca și în cazul în care contrapartida relevanta este o instituție de credit;
10. instrumente financiare derivate tranzacționate pe OTC (over-the-counter) - elementele din afară bilanțului cărora li se aplică, conform cu modificările și completările ulterioare*), metoda prevăzută în anexa nr. II la normele menționate.
11. piața reglementată - o piața din Uniunea Europeană, care satisface definitia de la art. 1(13) din Directiva 93/22/EEC privind serviciile de investiții în domeniul titlurilor, precum și o piața din România, care satisface o definiție echivalenta din cadrul reglementărilor naționale în domeniu;
12. elemente eligibile - poziții lungi și scurte pe activele la care se face referire în cu modificările și completările ulterioare*) și pe titluri de creanta asupra societăților de investiții din Uniunea Europeană sau asupra societăților de investiții recunoscute din tari terțe. De asemenea, vor insemna elemente eligibile poziții lungi și scurte pe titluri de creanta, cu condiția ca asemenea titluri sa îndeplinească următoarele condiții: în primul rând, să fie listate pe cel puțin una dintre piețele reglementate sau pe o bursa (stock exchange) dintr-o țara terta Uniunii Europene și României, cu condiția ca acea bursa să fie recunoscută de către Banca Naționala a României, iar în al doilea rând, să fie considerate suficient de lichide de către instituția de credit din România în cauza și să aibă atribuit totodată, datorită solvabilității emitentului, un grad de risc de neplata (faliment) comparabil cu sau mai mic decât cel al activelor la care se face referire în cu modificările și completările ulterioare*); maniera în care sunt evaluate titlurile va fi supusă examinării Băncii Naționale a României, care va schimba decizia instituției de credit respective dacă va considera ca titlurilor în cauza le este atribuit un grad de risc de neplata (faliment) prea mare pentru ca aceste elemente să fie considerate eligibile.
Instituțiile de credit din România vor aplica ponderarea maxima, arătată în tabelul nr. 1 de la pct. 13 din anexa nr. II, titlurilor care prezintă un risc particular datorită solvabilității sau lichidității insuficiente a emitentului;
13. elemente aferente administrației centrale - poziții lungi și scurte pe active la care se face referire în cu modificările și completările ulterioare*);
14. titlu convertibil - un titlu care, la opțiunea deținătorului, poate fi schimbat cu un alt titlu, de obicei titluri de capital asupra emitentului;
15. warrant - un titlu care conferă deținătorului dreptul de a cumpara un activ suport la un preț stabilit, până la sau la data expirării warrant-ului. Acesta poate fi decontat prin livrarea activului suport însuși sau prin decontare în numerar;
16. finanțare de stocuri - poziții în care stocuri fizice au fost vândute forward, iar costul finanțării a fost inghetat până la data vânzării forward;
17. acord repo și acord reverse repo - orice acord prin care o instituție de credit din România sau contrapartida sa transfera titluri/mărfuri ori drepturi garantate referitoare la proprietatea titlurilor/mărfurilor (cu condiția ca aceasta garanție să fie emisă de către o bursa recunoscută care deține drepturile asupra titlurilor/mărfurilor), dar fără ca prin acord să fie permisă transferarea sau gajarea unui anumit titlu/marfa către mai mult de o contrapartida la un moment dat, și prin care se angajează să le rascumpere (sau sa rascumpere titluri/mărfuri care prezintă aceleași caracteristici) la un preț specificat la o dată viitoare specificată sau care urmează a fi specificată de către cel care efectuează transferul. Acordul reprezintă un acord repo pentru cel care vinde titlurile/mărfurile și un acord reverse repo pentru cel care le cumpara.
Un acord reverse repo va fi considerat o tranzacție interprofesionala când contrapartida este supusă coordonării prudentiale la nivel comunitar sau este o instituție de credit din zona A, asa cum este definită în cu modificările și completările ulterioare*), sau este o societate de investiții recunoscută dintr-o țara terta ori când acordul este încheiat cu o casa de compensare recunoscută sau cu o bursa recunoscută de Banca Naționala a României;
18. operațiuni de dare de titluri/mărfuri cu împrumut și operațiuni de luare de titluri/mărfuri cu împrumut - orice tranzacție în care o instituție de credit din România sau contrapartida sa transfera titluri/mărfuri contra unui colateral adecvat, supusă unui angajament conform căruia împrumutatul va returna titluri/mărfuri echivalente la o dată viitoare sau atunci când i se solicita astfel de către cel care efectuează transferul, tranzacția respectiva reprezentând dare de titluri/mărfuri cu împrumut pentru cel care transfera titlurile/mărfurile și luare de titluri/mărfuri cu împrumut pentru cel către care acestea sunt transferate.
Operațiunea de luare de titluri/mărfuri cu împrumut va fi considerată o tranzacție interprofesionala când contrapartida este supusă coordonării prudentiale la nivel comunitar sau este o instituție de credit din zona A, asa cum este definită în cu modificările și completările ulterioare*), sau este o societate de investiții recunoscută dintr-o țara terta ori când tranzacția este încheiată cu o casa de compensare recunoscută sau cu o bursa recunoscută de Banca Naționala a României;
19. delta va insemna variatia asteptata a prețului unei optiuni în raport cu o variatie mica a prețului instrumentului suport al opțiunii;
20. pentru scopurile pct. 4 din anexa nr. II:
a) poziție lungă - o poziție în care o instituție de credit din România a fixat rata dobânzii pe care o va primi la un anumit moment în viitor; iar
b) poziție scurta - o poziție în care o instituție de credit din România a fixat rata dobânzii pe care o va plati la un anumit moment în viitor;
21. fonduri proprii - fonduri proprii, asa cum sunt definite în privind supravegherea pe baza individuală și consolidata a fondurilor proprii;
22. capital - fonduri proprii;
23. durata modificată - va fi calculată utilizându-se formula stabilită la pct. 25 din anexa nr. II;
24. burse recunoscute - au semnificatia prevăzută de cu modificările și completările ulterioare*).
*) Conform pct. 1 al , publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 1.249 din 24 decembrie 2004 în cuprinsul , referințele la titlul privind supravegherea solvabilității și expunerilor mari ale instituțiilor de credit se completează cu textul "cu modificările și completările ulterioare".