Articolul 38
Art. 38 din LEGE Nr. 52 din 7 iulie 1994 privind valorile mobiliare şi bursele de valori
- Capitolul 4 Intermedierea de valori mobiliare
Comisia Naționala a Valorilor Mobiliare va stabili norme de conduita pentru societățile de valori mobiliare și pentru persoanele fizice care efectuează tranzacții în numele acestora ca agenți pentru intermedierea de valori mobiliare.
Societățile de valori mobiliare și agenții lor au obligația de a asigura executarea prioritara a ordinelor clienților în cele mai bune condiții existente pe piața, sa nu concureze și nici sa nu manipuleze executarea ordinelor clienților sau sa determine executarea acestor ordine în condiții de preț și cost mai puțin avantajoase pentru client decît pentru intermediar sau pentru o persoană implicata.
Societăților de valori mobiliare și agenților de valori mobiliare le este interzis să își îndeplinească funcțiile și atribuțiile în situație de conflict de interese între client și intermediar.
Diferendele contractuale între societățile de valori mobiliare, precum și între acestea și clienții lor, pot fi supuse arbitrajului.