Articolul II
Art. II din REGULAMENT nr. 18 din 14 decembrie 2011 privind modificarea şi completarea unor regulamente ale Comisiei Naţionale a Valorilor Mobiliare în conformitate cu dispoziţiile Legii nr. 287/2009 privind Codul civil
privind utilizarea sistemului de conturi globale, aplicarea mecanismelor cu și fără prevalidarea instrumentelor financiare, efectuarea operațiunilor de împrumut de valori mobiliare, a celor de constituire a garanțiilor asociate acestora și a tranzacțiilor de vânzare în lipsă, aprobat prin , , se modifică după cum urmează:
1. Articolul 2 va avea următorul cuprins:
"Art. 2. - (1) Termenii și expresiile utilizate în prezentul regulament au semnificația prevăzută în privind piața de capital, cu modificările și completările ulterioare, denumită în continuare , și în reglementările emise de Comisia Națională a Valorilor Mobiliare (C.N.V.M.) în aplicarea acesteia.
(2) În înțelesul prezentului regulament, garanțiile asociate operațiunilor de împrumut de valori mobiliare pot fi constituite prin:
a) garanții financiare - garanții asupra valorilor mobiliare, definite conform privind unele contracte de garanție financiară, aprobată cu modificări și completări prin , cu modificările și completările ulterioare, și privind autorizarea și funcționarea depozitarului central, caselor de compensare și contrapărților centrale, aprobat prin , cu modificările și completările ulterioare, denumit în continuare ;
b) ipoteci mobiliare - ipoteci asupra valorilor mobiliare, definite conform privind Codul civil, republicată, cu modificările ulterioare, și ."
2. Articolul 8 va avea următorul cuprins:
"Art. 8. - Participanții la sistemul depozitarului central au obligația să reconcilieze zilnic toate subconturile individuale ale clienților și contul house, respectiv deținerile de valori mobiliare și sarcinile asupra acestora, evidențiate în sistemele proprii de back-office, cu conturile globale deschise în sistemele depozitarilor centrali, astfel încât să se respecte relația: TOTAL ACTIVE FINANCIARE PENTRU FIECARE ISIN = ACTIVE FINANCIARE AFECTATE DE SARCINI + ACTIVE FINANCIARE LIBERE DE SARCINI."
3. Articolul 14 va avea următorul cuprins:
"Art. 14. - (1) Monitorizarea de către depozitarul central a operațiunilor de împrumut de valori mobiliare, precum și a celor de constituire a garanțiilor asociate acestora, efectuate în conturile globale deschise de către intermediari în sistemul depozitarului central în numele clienților, se va realiza exclusiv la nivelul numărului total de valori mobiliare libere de sarcini și, respectiv, afectate de garanția financiară sau ipotecate, segregate pe ISIN.
(2) În vederea evidențierii numărului total de valori mobiliare ce fac obiectul operațiunilor de împrumut și al sarcinilor înregistrate în conturile globale deschise de către intermediari în sistemul depozitarului central în numele clienților, reglementările proprii ale depozitarului central trebuie să prevadă obligația participanților la sistemul depozitarului central de a instructa în mod corespunzător depozitarul central ori de câte ori în sistemele lor proprii de back-office este înregistrată o astfel de operațiune. Informațiile transmise depozitarului central de participanți vor conține inclusiv numele și datele de contact ale furnizorului garanției și ale beneficiarului garanției.
(3) Evidențierea de către depozitarul central a garanțiilor financiare asupra valorilor mobiliare fără transfer de proprietate va avea ca efect reducerea corespunzătoare a cantității de valori mobiliare disponibile pentru tranzacționare și decontare în contul global deschis de participantul la sistemul depozitarului central, în care au fost evidențiate valorile mobiliare ce fac obiectul garanției financiare respective, anterior înscrierii garanției financiare.
(4) Atât în cazul utilizării sistemului de conturi individuale, cât și în cazul utilizării sistemului de conturi globale, operațiunile de constituire și perfectare a ipotecilor mobiliare se realizează prin înscrierea și evidențierea distinctă a acestora în conturi speciale deschise în numele constituitorului ipotecii mobiliare în sistemul depozitarului central."
4. Articolul 15 va avea următorul cuprins:
"Art. 15. - Monitorizarea de către depozitarul central a operațiunilor de împrumut de valori mobiliare, precum și a celor de constituire a garanțiilor asociate acestora, înregistrate în conturile house deschise în nume propriu de către intermediari în sistemul depozitarului central, se va efectua prin reconcilierea zilnică cu sistemul depozitarului central a informațiilor referitoare la deținerile de valori mobiliare pe conturile house, astfel încât să se respecte, pentru fiecare cont house deschis, relația: TOTAL ACTIVE FINANCIARE PENTRU FIECARE ISIN = ACTIVE FINANCIARE AFECTATE DE SARCINI + ACTIVE FINANCIARE LIBERE DE SARCINI."
5. La articolul 16, alineatul (5) va avea următorul cuprins:
"(5) Garanțiile asociate împrumutului de valori mobiliare se vor constitui în funcție de încadrarea juridică a părților contractante în legislația incidentă, în conformitate cu prevederile și potrivit reglementărilor depozitarului central."
6. Articolul 21 va avea următorul cuprins:
"Art. 21. - (1) În cazul utilizării sistemului de conturi individuale, operațiunile de constituire a garanțiilor financiare cu transfer de proprietate se vor reflecta de către depozitarul central printr-un transfer al valorilor mobiliare între conturile implicate, conform instrucțiunilor adecvate, primite din partea participanților implicați, în formatul prevăzut în reglementările depozitarului central.
(2) În cazul utilizării sistemului de conturi individuale, înregistrarea garanțiilor financiare fără transfer de proprietate se va reflecta de către depozitarul central în conturile individuale prin blocarea valorilor mobiliare ce fac obiectul garanțiilor fără transfer de proprietate, conform reglementărilor depozitarului central aplicabile."